Celem każdego postępowania restrukturyzacyjnego jest uniknięcie ogłoszenia upadłości i umożliwienie dłużnikowi porozumienia z wierzycielami w zakresie spłaty zobowiązań. Dodatkowo restrukturyzacja zapewnia przedsiębiorcy ochronę przed prowadzeniem egzekucji komorniczej oraz w określonych przypadkach przewidzianych przepisami prawa, przed wypowiadaniem kluczowych umów niezbędnych do prowadzenia działalności. Dzięki temu przedsiębiorca może zachować płynność finansową, kontynuować bieżącą działalność i skoncentrować się na realizacji planu naprawczego, zwiększając szanse na odzyskanie stabilności finansowej.

W polskim prawie restrukturyzacyjnym wyróżnia się cztery rodzaje postępowań:

postępowanie o zatwierdzenie układu,
przyspieszone postępowanie układowe,
postępowanie układowe,
postępowanie sanacyjne.

Różnią się one przede wszystkim stopniem formalności, zakresem ochrony dłużnika oraz wpływem na bieżące funkcjonowanie przedsiębiorstwa.

W praktyce najczęściej wybieranym rozwiązaniem jest postępowanie o zatwierdzenie układu. Wynika to z jego uproszczonego charakteru, relatywnie krótkiego czasu trwania oraz niższych kosztów w porównaniu do pozostałych trybów restrukturyzacji.

Postępowanie o zatwierdzenie układu – kiedy można z niego skorzystać?

Jest to najbardziej uproszczony tryb restrukturyzacji, w którym wybrany przez dłużnika Doradca Restrukturyzacyjny samodzielnie zbiera głosy wierzycieli i dąży do zawarcia układu, przy ograniczonym udziale sądu.

Z postępowania można skorzystać, jeżeli suma wierzytelności spornych uprawnionych do głosowania nie przekracza 15% wszystkich wierzytelności objętych układem.

Jak wygląda to postępowanie w praktyce?

Cały proces inicjuje dłużnik poprzez zawarcie umowy z doradcą restrukturyzacyjnym, który pełni funkcję nadzorcy układu. Wspiera on w przygotowaniu propozycji układowych, kontakcie z wierzycielami oraz organizacji całego procesu.

Dłużnik przez cały czas zachowuje zarząd nad przedsiębiorstwem. Sąd pojawia się dopiero na końcu – w momencie rozpatrywania wniosku o zatwierdzenie układu.

Etapy postępowania

W praktyce postępowanie przebiega w kilku krokach:

podpisanie umowy z nadzorcą układu – to etap, w którym przedsiębiorca nawiązuje współpracę z licencjonowanym doradcą restrukturyzacyjnym, który prowadzi postępowanie i czuwa nad jego prawidłowym przebiegiem.
ustalenie dnia układowego – to data, według której ustala się, jakie zobowiązania zostaną objęte układem z wierzycielami. Oznacza to, że do restrukturyzacji wchodzą wszystkie długi, które powstały do dnia układowego. Zobowiązania powstałe po tej dacie przedsiębiorca reguluje na bieżąco, zgodnie z obowiązującymi terminami płatności.
przygotowanie propozycji spłaty wierzycieli – to przedstawione wierzycielom warunki spłaty zadłużenia, które określają sposób, termin oraz wysokość spłaty zobowiązań w ramach postępowania restrukturyzacyjnego.
zebranie głosów wierzycieli – to etap, w którym wierzyciele głosują za przyjęciem lub odrzuceniem propozycji układowych przedstawionych przez dłużnika.
złożenie wniosku do sądu – to etap, w którym sąd sprawdza zgodność postępowania z przepisami i podejmuje decyzję o zatwierdzeniu układu zawartego z wierzycielami.
wykonanie układu – to etap, w którym dłużnik realizuje warunki zatwierdzonego układu, spłacając zobowiązania zgodnie z ustalonym harmonogramem aż do jego pełnego wykonania.

Jak odbywa się głosowanie wierzycieli?

Wierzytelności przedstawia dłużnik – wierzyciele mają prawo zgłaszać i potwierdzać wysokość kwoty zobowiązania.

Następnie przeprowadzane jest głosowanie nad układem, które odbywa się najczęściej za pośrednictwem Krajowego Rejestru Zadłużonych (KRZ).

Wierzyciel oddaje głos elektronicznie – po zalogowaniu do systemu i wypełnieniu odpowiedniego formularza.

załączenie podpisanej karty do głosowania oraz wypełnienie formularza bezpośrednio w systemie i podpisanie go podpisem elektronicznym.

Zatwierdzenie układu

Jeżeli większość wierzycieli zaakceptuje propozycje, nadzorca układu stwierdza jego przyjęcie.

Następnie dłużnik składa wniosek do sądu o zatwierdzenie układu. Po jego zatwierdzeniu i uprawomocnieniu układ staje się wiążący, a dłużnik rozpoczyna jego realizację zgodnie z ustalonym harmonogramem spłat.